Für den 500 Millionen Euro schweren Hypothekenpfandbrief der HSH Nordbank gab es nach Angaben der Nord-LB nur verhaltenes Kundeninteresse. Das Orderbuch dürfte nur bei rund 430 Millionen Euro gelegen haben. Der siebenjährige Pfandbrief, der von Moody´s mit "Aa3" geratet wird, kam mit einem Spread von acht Basispunkten unter Mid-Swaps auf den Markt und bot damit eine eigentlich sehr vernünftige Neuemissionsprämie. Die Federführung teilten sich BNP Paribas, Commerzbank, HSH Nordbank, RBS und Unicredit. 79 Prozent der Bonds landeten in deutschen Depots.