BIZ, SNB und SIX haben in der Schweiz erfolgreich die Integration von digitalem Zentralbankgeld für Finanzinstitute (Wholesale CBDC) mit Geschäftsbanken getestet. Damit ist eine entscheidende Voraussetzung für die Emission digitalen Zentralbankgelds erfüllt. Das im vierten Quartal 2021 durchgeführte Experiment umfasste eine breite Palette von Transaktionen in Schweizer Franken: Interbank-, geldpolitische und grenzüberschreitende Transaktionen. Untersucht wurde dabei die Abwicklung von Interbank-, geldpolitischen und grenzüberschreitenden Transaktionen auf den Testsystemen von Six Digital Exchange (SDX), des Schweizer Echtzeit-Bruttoabwicklungssystems Six Interbank Clearing (SIC) und der Kernbankensysteme. Beteiligt waren neben der Bank für Internationalen Zahlungsausgleich (BIZ), der Schweizerischen Nationalbank (SNB) und Six auch Citi, Credit Suisse, Goldman Sachs, die Hypothekarbank Lenzburg und die UBS. Sie alle haben Wholesale CBDC in ihre bestehenden Back-Office-Systeme und Prozesse integriert.
Das Projekt Helvetia zur Erforschung der Abwicklung von tokenisierten Vermögenswerten in Wholesale CBDC begann 2020 mit Phase I. Die Phase II des Projekts zeigt, dass eine solche Integration operationell möglich ist. Die Ausgabe von Wholesale CBDC auf einer Distributed-Ledger-Technologie (DLT)-basierten Plattform, die einem Unternehmen des Privatsektors gehört und von diesem betrieben wird, wäre nach Schweizer Recht möglich. Gemäß internationalen Regulierungsstandards sollten die Betreiber von systemisch bedeutsamen Infrastrukturen Zahlungen in Zentralbankgeld abwickeln, soweit dies praktikabel und möglich ist.
„Damit Zentralbanken ihren Auftrag zur Gewährleistung der Währungs- und Finanzstabilität erfüllen können, müssen sie mit dem technologischen Wandel Schritt halten. Das Projekt Helvetia ist ein hervorragendes Beispiel dafür, wie dies erreicht werden kann. Die SNB konnte vertiefte Erkenntnisse darüber gewinnen, wie sich die Sicherheit von Zentralbankgeld auf Märkte für tokenisierte Vermögenswerte ausweiten lässt», sagte Andréa M. Maechler, Mitglied des Direktoriums der Schweizerischen Nationalbank. Und Jos Dijsselhof, CEO von Six ergänzt: „Das Projekt zeigt, dass die SDX-Plattform Wholesale CBDC für die End-to-End-Abwicklung von tokenisierten Vermögenswerten unterstützt“.