Das Minimum-Varianz-Portfolio - Nutzenanalyse für das Management von Aktienportfolios

Joscha Fröhlich, M. A., Senior-Analyst Vermögensverwaltung, Kreissparkasse Esslingen-Nürtingen, und Prof. Dr. Stephan Schöning, Inhaber des Lehrstuhls für ABWL, Finance and Banking I, WHL Wissenschaftliche Hochschule Lahr Die praktische Relevanz des seit vielen Jahrzehnten existierenden Portfolio-Selection-Modells wurde aufgrund der restriktiven Modellannahmen häufig infrage gestellt. Die Autoren würdigen mittels einer empirischen Analyse die Anwendbarkeit des Minimum-Varianz-Portfolios. Sie …